Position Trading (Pozisyon İşlemleri) Nedir: Bitcoin İşlemleri için “HODL” Alternatifi

Özet

• Position trading (pozisyon işlemleri), Bitcoin (BTC) ve altcoinler için uzun vadeli işlem stratejisidir. Position trading, HODL stratejisine bir alternatiftir.
• Position traderları piyasalarda %50-100+ hareketlere odaklandıklarından, sıklıkla 50 ve 200-haftalık hareketli ortalamalar gibi uzun vadeli hareketli ortalamaları kullanırlar.

Position Trading(Pozisyon İşlemleri) Nedir?

Position trading (pozisyon işlemleri), Bitcoin (BTC) ve altcoinler için uzun-vadeli işlem stratejisidir ve HODL stratejisine bir alternatiftir. Position trader’ı piyasada yaklaşan bir boğa trendi gibi trendleri tanımlar ve işlem açar. Sonrasında işlemi aylar veya yıllarca açık tutar.

Position traderları birçok ay veya yıl üzerindeki Bitcoin fiyat hareketlerini gösteren Hareketli Ortalama (MA) indikatörü gibi araçları kullanırlar. Bu, işlemlerini dayandıracak temel trend dönüşlerini tanımlamalarına yardımcı olur. 50-günlük ve 200-günlük ortalama gibi MA geçişleri Bitcoin position trading’de sıklıkla kullanılmaktadır.

Bir position traderı yeni bir trend tanımlaması halinde, işlem gerçekleştirir ve uzun dönem açık bırakırlar. İşlem, karlı sona ermesi halinde, yavaş yavaş kar elde eder. İşlemin kayıpla sonlanması halinde, işlem pozitif PnL’ye dönene dek işlemi açık tutarlar veya kapatırlar.

Yeni Başlayanlar için Position Trading

Yeni başlayan bir tradersanız ve günlük fiyat dalgalanmalarının sinir bozucu gerçekliğiyle uğraşmak istemiyorsanız position trading yapabileceğiniz en iyi şeydir. Esasen bu tür işlemler, günlük işlemlerin tam tersidir. Stressiz işlemler yapmak isteyen traderlar için tavsiye edilen bir tekniktir.

Position traderları, bir pozisyonu kar elde edene dek tutan hisse piyasası traderlarıyla aynı zihniyete sahiptirler. Düşünce yapıları, Bitcoin’lerini yıllarca satmayı reddeden Bitcoin maksimalistlerininkine benzerdir.

Traderın tercih etmemesi halinde karlı işlemler asla kapatılmaz. Trader, teknik olarak bir işlemi, karlarından tatmin olana dek sınırsız süreyle açık tutabilir.

Position Trading Nasıl Çalışır?

Position trading Bitcoin piyasası döngülerinin araştırılmasını, piyasadaki trendlerin tanımlanmasını, ve doğru zamanda işlem açılmasını gerektirir. Bitcoin döngüleri, position trading’in pratikte nasıl çalıştıklarını göstermenin en iyi yoludur.

Bitcoin, 4 yıllık yarılanma oranına sahiptir. Bugüne kadar Bitcoin 3 yıllık boğa ve 1 yıllık ayı döngülerine girmiştir. Bir trader bu modelleri incelemiş ve boğa döngüsü öncesinde uzun vadeli işlemlerini dikkatlice pozisyonlandırmış olması halinde büyük karlar elde edebilirdi.

2021 öncesi Bitcoin boğa/ayı döngüleri. (Kaynak: TradingView)

Kasım 2020’de Bitcoin, 2017’deki ayı sezonundan beri ilk defa 20.000$ fiyat seviyesine ulaşmıştır. Trader bu dönemde bir long açması halinde, Bitcoin Nisan’da 65.000$’a ulaşana dek long işlemlerinden kolayca kar elde edebilirdi. Bu, ideal position trading’e bir örnektir.

Döngüler arasındaki zamanlamanın trader’ın karları üzerinde etkisi olabilmektedir. Bitcoin Covid sırasındaki dipte 2020’in başlarında 3500$’a kadar düşmüştür. Bu dibi longlayan ve bir yıldan kısa bir süre içinde Bitcoin tekrar 65.000$’ın üzerine ulaşana dek işlemlerini açık tutan traderlar, kaldıraç olmadan 15x’in üzerinde karlar elde etmişlerdir.

Covid dip yaptığından beri Ethereum’u longlayan traderlar daha da büyük karlar elde etmişlerdir. Ethereum 88$’a kadar düşerek dip yapmış ve sonrasında 4.800$ civarına yükselmiştir. Böylelikle Covid dönemindeki dipte longlayan traderlar için 50x kar getirmiştir. Altcoinler, daha düşük piyasa değerine sahip olduklarından ve daha kolay hareket edebildiklerinden sıklıkla Bitcoin’e kıyasla daha yüksek karlar getirebilmektedirler.

Bu hareketler, hisseler, forex, enerji ve diğerleri gibi başka varlık sınıflarına da yansımıştır. Bu değişimden kar elde eden traderların büyük sabra sahip olmaları ve ilk kar ettikleri anda işlemlerini kapatmamaları gerekmektedir.

Position Trading Stratejisi: Position Trading Nasıl Yapılır?

Başarıyla position trading yapmak için traderların temel araştırma yapması ve büyük resme odaklanmaları gerekmektedir. Position trading, kriptonun fiyat geçmişinin çalışmasına ve pozisyona hazırlanılmasına önemli sürelerin ayrılmasını gerektirir. Pozisyon açıldığında, yatırımcı aylarca bekleyecektir, bu yüzden de hazırlık hayati önem taşımaktadır.

Position trading yapmak için bir standart yoktur. Bazı traderlar shortlamak için Bitcoin’in boğa ayı döngülerini takip ederek ayı piyasasının başlamasını beklerler. Bazıları ise longlamak için boğa trendinin başlamasını bekleyebilirler. Trader, yeteneklerine göre bir strateji seçmelidir.

Trader, Teknik Analiz’e (TA) aşina ise piyasada büyük kaymaların ne zaman gerçekleşeceğini belirlemek için hareketli ortalama indikatörlerini ve trend indikatörlerini kullanabilir. Position traderları, piyasadaki %50-100+’lık hareketlere odaklandıklarından, sıklıkla 50 ve 200-haftalık hareketli ortalamalar gibi uzun dönem hareketli ortalamalarını kullanırlar.

Position Trading’de Hareketli Ortalamaların Kullanılma Örneği

Bu hareketli ortalamalar trader’ın trend çizgileri çizmesine yardımcı olabilirler. Phemex’te de mevcutturlar:

• BTC/USDT çiftini veya favori işlem çiftinizi açın.
• Göstergelerin altında MA’yı (Hareketli Ortalama) arayın.
• “Ayarlar”a tıklayın ve tercih ettiğiniz uzunluğu düzenleyin.
• Trend çizgilerini çizin.

Haftalık grafikte Bitcoin hareketli ortalaması.

Yukarıdaki örnekte 50 haftalık hareketli ortalamayı seçtik. Bu indikatör yakın zamanda Bitcoin’in destek seviyesinin altına düştüğü konusunda bizi bilgilendirdi. Bu, ayı piyasasının başlangıcını işaret edebilir.

Hareketli ortalama seçilen grafiğe göre otomatik olarak kendini düzenler. Trader’ın haftalık hareketli ortalamadan günlüğe geçmesi halinde destek çizgisi 50 haftalıktan 50 günlük ortalamaya kayacaktır.

Trader uzun vadeli hareketlere odaklandıysa, günlük veya haftalık fiyat dalgalanmaları konusunda endişelenmesine gerek yoktur. İşleminizi bir yıl boyunca kapatamadığınızı hayal edin: Bitcoin’i longlar mıydınız yoksa shortlar mıydınız? Kararınızı desteklemesi için veri olarak hareketli ortalamayı ve trend indikatörlerini kullanın.

Position trading, piyasa gürültüsünü filtrelemenize ve büyük hareketlere odaklanmanıza yardımcı olacaktır. Position trading için daha az işlem yerleştirmeniz gerektiğinden işlem ücretlerinden de tasarruf edebilirsiniz.

Position Trading vs Swing Trading

Swing trading, pozisyonlarını uzun süre tutmayan traderların kullandığı kısa vadeli stratejilerdir. Swing trading, çok kısa vadeli bir stratejidir. Traderlar swing trading yaparlarken genellikle saatler veya günler için satışlarını yaparlar. Position trading’de ise pozisyonlarını aylar veya yıllarca tutabilmektedirler.

Hem swing trading’de hem de position trading’de anafikir düşükten alıp yüksekten satmaktır. Swinging yaparken hedefiniz, karları kilitlemek için yeterince uzun swing yapmak, ancak otomatik satışı önlemek için karlı zamanında almaktır. İki strateji de temel-seviyede teknik analiz yeteneği gerektirmektedir.

Position trading’de swing trader olarak yaptığınız şeyi daha uzun bir zaman aralığında yaparsınız. Position traderları, swing traderlarına oranla genellikle daha büyük karlar elde ederler. Zaman geçtikçe, longlıyorsanız yükselişte veya shortluyorsanız düşüşte kar elde edersiniz.

Position Trading’in Dezavantajları Nelerdir?

Position trading daha büyük karlar elde etme fırsatı yaratır, ancak bazı riskleri bulunmaktadır. Piyasa ters yönde hareket etmesi halinde potansiyel kayıplar ortaya çıkabilmektedir.

Position traderları şiddetli fiyat kaymalarına karşı trend dönüşlerini yakından görüntülemelidirler. Trader longtaysa ve Bitcoin %40-50 düştüyse, bu genellikle temel bir trend dönüşünün işaretidir.

Position traderları sıklıkla yeni pozisyon açarken tüm varlıklarını girerler veya düşük likiditeye sahiptirler. Tüm varlığınızı uzun süre durmanız gereken bir pozisyona girmeniz halinde diğer ümit vaad eden projeleri kaçırabilirsiniz.

Trader kaldıraç kullanıyorsa, risk faktörünü önemli oranda artıracaktır. Başarılı kaldıraç traderları hızlı kazançlar elde edebilseler de, piyasanın tersine hareket etmesi halinde bu kazançlar silinebilmektedir. Position trading’de ideal kaldıraç 2-3x’tir. Bu, likiditasyon riskini önemli oranda düşürür.

Ana Paranızı Nasıl Korursunuz?

Position trading’de kendinizi korumanın tek yolu zararı durdurma emri kullanmak ve belli aralıklarla kar-alma emirleri belirlemektir. İşleminizce önceden emirler yerleştirmek Bitcoin veya diğer volatil kriptolardaki büyük fiyat dönüşlerinden oluşacak para kaybını önlemenize yardımcı olabilecektir.

Long (Uzun) vs Short (Kısa) Position Trading

Bitcoin veya diğer kriptoları longlamanın çok daha başarılı olduğu kanıtlanmıştır. Bitcoin 2010’de birkaç peniden işlem görmeye başlamış ve 2021’de 69.000$’a ulaşmıştır. Erken yatırımcılar için 6.9 milyon x getiri sağlamıştır.

Bir kişi 2010 yılında henüz 1$ iken 10.000$ yatırarak 2021’de (11 yıl) 69.000$’a ulaşana dek Bitcoin longlamış olsaydı, kaldıraçsız 69 milyon $’ın üzerinde kar edecekti. Uzun-dönem logaritmik grafikte Bitcoin, son 10 yıl boyunca dikey olarak yükselmiş ve tüm zamanların en çok yükselen varlığı olmuştur.

Bir trader position trading’de (veya soğuk depolamada tutarak) 10 yıl boyunca Bitcoin longlamış olsaydı, yüzde milyonlarca karda olurdu. Trader geçmişte herhangi bir noktada Bitcoin shortlamış olsaydı, birkaç gün veya hafta içinde zarar ederdi. Bitcoin tüm varlığı boyunca 20 defadan az %80 düşmüştür.

Döngülerin uzatılması da trader’ın verimli şekilde shortlama yeteneğini etkileyebilmektedir. Örneğin bir trader’ın Bitcoin Nisan’da tüm zamanların en yüksek fiyatı olan 65.000$ iken shortladığını düşünelim. Pozisyonu bahar ve yaz boyunca karda olması halinde yüreklenebilir ve shortunu katlayabilirdi.

Ancak Ekim ve Kasım’da Bitcoin hızla önceki en yüksek fiyatına geri dönmüş ve 69.000$’da yeni bir tüm zamanların en yüksek fiyatına imza atmıştır. Bu durumda trader’ın pozisyonu yılın yarısı boyunca karda olmasına rağmen net kayıpta olacaktı.

Bitcoin’i Longlamak mı yoksa Shortlamak mı Daha İyidir?

Geçmişe bakıldığında, son on yıldaki fiyat-performans geçmişi göz önünde bulundurulduğunda Bitcoin’i longlamanın daha iyi olduğu kanıtlanmıştır. Bitcoin ve kripto endüstrisi hisseleri, endeksleri, değerli metalleri ve diğer tüm spekülatif varlıkları geride bırakmıştır.

Position Trading’in Alternatifleri Nedir?

Dolar-maliyet ortalaması (Dollar-cost averaging), position trading’in temel alternatifidir. Piyasa hareketleri konusunda fazla endişe etmeden zaman içinde düzenli olarak yatırım yapmanıza olanak verir. Piyasanın ne zaman yükseleceğini veya düşeceğini tahmin etmeye çalışmak yerine, her ay veya üç ayda bir aynı sayıda coin satın alırsınız.

Bunu yaparak fiyat dalgalandıkça toplam yatırımınız eşitlenir. Bir noktada ucuz Bitcoin, başka bir noktada pahalı Bitcoin alırsınız. Nihayetinde ortalama alış fiyatınız yüksek ile düşük arasında eşitlenir.

DCA yapmanın zor tarafı çıkış stratejinizi planlamak ve en üst seviyeyi belirlemektir. Kapsamlı bir piyasa trendleri çalışması ve piyasa döngülerinin anlaşılmasını gerektirir.

Teknik grafikleri okumakta uygun zamanda çıkış yapmanıza yardımcı olabilir. Yatırımcılar üst ve alt noktaları zamanlamak için sıklıkla aşırı satım ve aşırı alım bölgelerini (RSI) görüntülerler.

Sonuç

Bitcoin fiyat dalgalanmaları vahşi olabilir, ancak sadece uzun dönem trendlerle ilgileniyorsanız, günlük dalgalanmalar konusunda fazla endişe etmenize gerek yoktur. Position trading, stressiz işlem yapmanın en iyi yoludur.

Kendi kendine gelişim ve işlem yapmanın en önemli bölümlerinden biri kar alımını geciktirmektir. Son on yıldır Bitcoin’i tutanlar, kar alımlarını geciktirmeleri sayesinde kısa vadeli işlem yapanlara kıyasla devasa karlar elde etmişlerdir.

Position trading bir yatırımcıya piyasa analizlerine dayanarak nasıl uzun vadeli pozisyonlarda bulunabileceğini öğretir. Sadece hareketli ortalama ve piyasa döngüleri gibi temel TA konseptlerini içerdiğinden hem amatörler hem de profesyoneller için optimal işlem tekniğidir.

Trader belli bir pozisyona girer, ve uzun vadede piyasa büyümeye devam ederse, longladığı dönemde kar etme şansı yüksek olacaktır. İlave olarak trader ne kadar çok kar ederse, pozisyonlarını daha uzun süreler açık tutması da o kadar kolaylaşacaktır.