Die Vereinigten Staaten haben aufgrund eines komplexen Netzes von regulatorischen und marktbezogenen Barrieren keine Kleinkreditprodukte wie Chinas Huabei und Jiebei entwickelt. Trotz einer Nachfrage nach Mikrokrediten, wobei 5,6 Millionen US-Haushalte unbanked und 19 Millionen underbanked sind, bleibt das US-Finanzsystem von hochpreisigen Kreditkarten dominiert. Die FDIC-Umfrage von 2023 zeigt, dass viele Amerikaner aufgrund unzureichender Mittel oder Misstrauen gegenüber Banken keine Bankkonten besitzen, was sie dazu veranlasst, auf teure Payday-Darlehen mit Zinssätzen von bis zu 400 % zurückzugreifen. Das US-Regulierungsumfeld, geprägt von strengen bundesstaatlichen und staatlichen Gesetzen, hohen Compliance-Kosten und Datenschutzbestimmungen, hat das Wachstum internetbasierter Mikrokredite erstickt. Darüber hinaus haben die Bewertungsstrafen an der Wall Street für Technologieunternehmen, die in Finanzdienstleistungen einsteigen, sowie die Dominanz großer Banken im Verbraucherkreditbereich die Entwicklung von Kleinkreditprodukten weiter behindert. Infolgedessen bleiben Kreditkarten das primäre Kreditinstrument, mit ausstehenden Salden, die bis Ende 2025 1,28 Billionen US-Dollar erreichen, trotz ihrer hohen Zinssätze und ihrer räuberischen Kreditvergabepraktiken.