Privacy Coins steigen mit BTC & ETH durch ETF-Zuflüsse, DeFi

I. Überblick über den Kryptomarkt

Wichtige Erkenntnisse

Makroumgebung

Die globale Liquidität hat Rekordhöhen erreicht, was die Risikobereitschaft fördert und die Handelsvolumina im Kryptobereich unterstützt. Der Stillstand der US-Regierung verzögert wichtige Wirtschaftsdaten, was die Marktunsicherheit und Volatilität erhöht. Die japanische FSA hat einen Pilotversuch für einen yen-gestützten Stablecoin genehmigt, was auf eine wachsende regulatorische Unterstützung für digitale Vermögenswerte in Asien hinweist.

Krypto-Markt

Der Kryptomarkt verzeichnete in den letzten 12 Stunden breite Gewinne, wobei BTC um 1,60 % auf 103.153 $ stieg und ETH um 3,19 % auf 3.484,70 $ zulegte, angetrieben durch erneute ETF-Zuflüsse und starke DeFi-Aktivitäten. Privacy Coins übertrafen die Erwartungen, da XMR um 21,12 % anstieg, ZEC um 19,14 % zulegte und DCR um 55,06 % in die Höhe schoss, was die gestiegene Nachfrage nach anonymen Transaktionen und hybriden Governance-Funktionen widerspiegelt.

Der Ausblick für heute

Für heute sind keine größeren Token-Freigaben oder makroökonomischen Ereignisse geplant, aber Händler beobachten aufmerksam die Volatilität im Vorfeld der morgigen Linea-Freigabe im Wert von 29–35 Millionen US-Dollar sowie der bevorstehenden US-Verbraucherpreisindex-Daten, die durch die Regierungsschließung verzögert werden könnten.

Angst-und-Gier-Index

78.00% Jährliches Perzentil

25 Angst

Gesamte Kryptomarktkapitalisierung

$3.46T

0.84%

Gesamtes Markt-Handelsvolumen

$127.04B

35.73%

Altcoin-Saison-Index

36.36%

Vierteljährliches Perzentil

28 / 100

Gesamtes offenes Interesse am Futures-Markt

3.24B

0.24%

Futures

822.53B

11.66%

Perpetuals (Unbefristete Verträge)

II. Branchenaktualisierungen

Makroökonomische Politiken

Die CME Group prognostiziert nun eine 67%ige Wahrscheinlichkeit für eine Zinssenkung der US-Notenbank im Dezember, was Bitcoin und die DeFi-Liquidität stärken könnte, da Investoren auf eine lockerere Geldpolitik setzen.

Goldman Sachs prognostiziert bis Juni 2026 drei Zinssenkungen der Fed, beginnend im Dezember 2025, was den US-Dollar potenziell schwächen und die Nachfrage nach Krypto-Assets als alternative Wertaufbewahrungsmittel erhöhen könnte.

Die globale Liquidität hat am 8. November 2025 ein Allzeithoch erreicht, was die Risikobereitschaft fördert und den Aufwärtstrend bei den Handelsvolumina von BTC, ETH und DeFi unterstützt.

Verzögerte US-makroökonomische Daten aufgrund des anhaltenden Regierungsstillstands erhöhen die Marktunsicherheit, was Krypto-Händler dazu veranlasst, die Verbraucherpreisindex- und Beschäftigungsdaten genau zu beobachten, um Auslöser für Volatilität zu erkennen.

Der Chef der niederländischen Zentralbank, Olaf Sleijpen, warnte am 9. November 2025, dass gemeinsame EU-Anleihen die Schulden der Eurozone aufblähen könnten, was den Euro potenziell schwächen und Kapitalflüsse in Bitcoin und Stablecoins lenken könnte.

Trends in der Kryptowährungsregulierung

Die japanische Finanzaufsichtsbehörde FSA hat eine von drei großen Banken initiierte, durch den Yen gedeckte Stablecoin-Initiative genehmigt, was auf eine stärkere regulatorische Unterstützung für digitale Vermögenswerte hinweist und das institutionelle Vertrauen in den japanischen Kryptomarkt potenziell stärkt.

Südkorea verhängte gegen den Betreiber von Upbit, Dunamu, eine Geldstrafe von 24,35 Millionen US-Dollar wegen Verstößen gegen Vorschriften, was die strenge Durchsetzung und die steigenden Compliance-Kosten für Krypto-Börsen in der Region unterstreicht.

Pakistan erwägt eine stabile Münze, die durch die Rupie gedeckt ist, und hat eine Regulierungsbehörde für virtuelle Vermögenswerte eingerichtet, mit dem Ziel, den Kryptosektor zu formalisieren und Investitionen anzuziehen, was die Marktlegitimität verbessern könnte.

Die indischen Steuerbehörden ermitteln gegen über 400 Binance-Nutzer wegen Steuerhinterziehung im Bereich Kryptowährungen, was auf eine verstärkte Durchsetzung hinweist und wahrscheinlich die Steuervermeidung im Ausland auf dem indischen Kryptomarkt verringert.

Spanien verhaftete den Anführer eines Krypto-Ponzi-Systems im Wert von 260 Millionen Euro und zeigt damit eine verstärkte regulatorische Kontrolle sowie die Zusammenarbeit der Strafverfolgungsbehörden zur Bekämpfung von Krypto-bezogenen Finanzverbrechen in Europa.

Trendende Token

Decred (DCR): Stieg in 24 Stunden um 51 % auf 36,48 $, angetrieben durch ein Handelsvolumen von 75 Mio. $ und erneutes Interesse an seinen hybriden PoW/PoS-Governance- und Datenschutzfunktionen.

Monero (XMR): Sprang in 24 Stunden um 20 % auf 434,97 $, mit einem Volumen von 363 Mio. $, da Privacy Coins angesichts der steigenden Nachfrage nach anonymen Transaktionen an Bedeutung gewinnen.

Zcash (ZEC): Stieg in 24 Stunden um 17 % auf 609,53 $, unterstützt durch ein Volumen von 3,16 Mrd. $ und eine erhöhte Akzeptanz von geschützten Transaktionen, was die Attraktivität des datenschutzorientierten Vermögenswerts steigert.

Bewegungen des klugen Geldes

JPMorgan Chase hat seine Beteiligungen am iShares Bitcoin Trust von BlackRock um 64 % auf 5,3 Millionen Aktien erhöht, die jetzt einen Wert von 343 Millionen US-Dollar haben, was das steigende institutionelle Interesse an Bitcoin widerspiegelt.

BitMine hat seit dem 5. Oktober 2025 diskret 744.600 ETH erworben und damit einen Anteil im Wert von über 1,5 Milliarden US-Dollar angesammelt, ohne Anzeichen von Marktpanik, was auf ein starkes Vertrauen in Ethereum hinweist.

Ein Bitcoin-OG, Owen Gunden, verkaufte 3.600,55 BTC im Wert von 372 Millionen Dollar, wobei 500 BTC auf Kraken eingezahlt wurden, was erheblichen Verkaufsdruck erzeugte, während Bitcoin Schwierigkeiten hatte, wichtige Kursniveaus zu halten.

Die institutionellen und ETF-Bestände von Ethereum erreichten am 9. November 2025 mit 12,74 Millionen ETH einen Rekord, wobei staatliche Stellen 6,14 Millionen ETH und ETFs 6,60 Millionen ETH hielten, was auf eine robuste institutionelle Akkumulation hinweist.

Ein prominenter Händler, bekannt als 'Holding the Orders Whale', eröffnete eine 25-fach gehebelte Long-Position in Ethereum, die 1.976,56 ETH umfasst und einen Wert von über 6,7 Millionen US-Dollar hat, wobei die Position derzeit im Gewinn ist.

Veranstaltungen, die man beobachten sollte

10. Nov (Mo)

Linea wird Token im Wert von 29 bis 35 Millionen US-Dollar freigeben, als Teil einer Freigabewelle von über 190 Millionen US-Dollar; dieses Ereignis könnte Volatilität auslösen, da frühe Investoren Liquidität erhalten.

11. Nov (Di)

Solayer wird um 22 Uhr Pekinger Zeit Token im Wert von 6,6 Mio. USD freischalten, was 9,51 % des Angebots entspricht; Aptos wird Token im Wert von 33,4 Mio. USD freischalten, was 0,49 % des Angebots entspricht.

12. Nov (Mi)

Die für Oktober geplanten US-Verbraucherpreisindexdaten könnten aufgrund eines Regierungsstillstands verzögert werden; die SEC wird über den Spot-HBAR-ETF von Grayscale entscheiden; Hedera-Mainnet-Upgrade auf Version 0.67.

13. Nov (Do)

Avalanche (AVAX) wird um 8:00 Uhr Pekinger Zeit Token im Wert von 28,2 Mio. USD freischalten, was 0,33 % des Angebots entspricht; der US-Verbraucherpreisindexbericht für Oktober könnte verzögert werden.

14. Nov (Fr)

Die US-amerikanischen Daten zum Produzentenpreisindex (PPI) für Oktober werden veröffentlicht und beeinflussen den USD sowie risikobehaftete Vermögenswerte.

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