Kraken hat in Zusammenarbeit mit Babylon einen Bitcoin-Staking-Service eingeführt, der es Nutzern ermöglicht, Bitcoin direkt auf der nativen Blockchain zu staken. Die gestakten Bitcoins werden über Babylon an ein Proof-of-Stake (PoS)-Netzwerk delegiert, wobei die Belohnungen in BABY-Token ausgezahlt werden. Dieser On-Chain-Mechanismus wird durch Bitcoin-Skripte und kryptografische Schutzmaßnahmen gesichert, um Schutz vor böswilligen Aktivitäten zu gewährleisten. Nutzer können ihr Staking jederzeit beenden, wobei eine Entbindungsfrist von sieben Tagen gilt.