Krypto-Handel gegenüber Investieren: Die wichtigsten Unterschiede erklärt

Der Handel und das Investieren sind zwei unterschiedliche Methoden zur Gewinnerzielung, die von verschiedenen Akteuren auf dem Markt eingesetzt werden. Der Hauptunterschied zwischen den beiden Methoden ist die Zeit, die eine Person bereit ist, ihre Positionen zu halten. Der Handel ist eine Methode, bei der in der Regel kurzfristig Gewinne erzielt werden, während Anleger in der Regel mittel- bis langfristig Gewinne anstreben.

Was ist Kryptohandel?

Der Kryptohandel ist der Kauf und Verkauf von Token oder Münzen auf kurzfristiger Basis, d.h. stündlich, täglich, wöchentlich oder in einem anderen kurzfristigen Zeitrahmen. Folglich neigen Krypto-Händler dazu, kurzfristige Kursbewegungen in Zeiträumen von nur einer Sekunde zu beobachten, um den Markt zu timen und im richtigen Moment einen Handel zu tätigen.

Wenn der Preis eines Projekt-Tokens steigt, versuchen Händler, den Schwung mitzunehmen, indem sie die Token kaufen und später mit Gewinn verkaufen, wenn der Schwung nachlässt. Wenn der Preis eines Projekt-Tokens fällt, versuchen Händler, ihre Token zu verkaufen und sie dann zu einem niedrigeren Preis zurückzukaufen, indem sie auf Leerverkauf gehen und so die Differenz einstecken.

Für Krypto-Händler spielen das Potenzial und die Zukunft eines bestimmten Projekts keine Rolle. Händler halten ihre Positionen in der Regel für einen Tag bis zu einigen Wochen oder Monaten. Sie achten nur auf den Preis des Projekt-Tokens und nicht auf seine Fundamentaldaten. Beim Krypto-Handel muss man also auf die Marktstimmung achten. Wenn ein bestimmtes Projekt in letzter Zeit einen Aufwärtstrend verzeichnet, sollten Händler auf diesen Schwung setzen.

Wie kann man die Stimmung auf dem Kryptomarkt beobachten?

Es gibt verschiedene Möglichkeiten, wie Händler die Marktstimmung einschätzen können. Einer dieser Wege ist die Berichterstattung in den Medien. Bedeutende Ereignisse und spekulative Meinungen wirken sich alle auf den Marktpreis eines Tokens aus. So treiben beispielsweise Nachrichten über die Integration von Krypto-Projekten in Mainstream-Plattformen wie PayPal und GameSpot den Token-Preis sehr schnell in die Höhe. Daher müssen Händler über die neuesten Updates und Fortschritte in der Welt der Kryptowährungen auf dem Laufenden bleiben.

Da der Markt für Kryptowährungen viel unbeständiger ist als traditionelle Märkte, sollten Händler besonders auf plötzliche Ausschläge und Einbrüche achten. Um große Verluste und versehentliche Kursauslöser zu vermeiden, sollten Händler auch die Stop-Loss– und Take-Profit-Aufträge an geeigneten Stellen setzen.

Was ist Krypto-Investment?

Krypto-Investment (auch als “HODLing” bezeichnet) ist der Kauf und das Halten von Token oder Coins auf langfristiger Basis, was in der Regel mehrere Jahre dauern kann. Im Gegensatz zu Krypto-Händlern konzentrieren sich Krypto-Investoren nicht auf die kurzfristigen Kursbewegungen und betrachten in der Regel wöchentliche, monatliche oder jährliche Zeiträume.

Krypto-Investoren konzentrieren sich in der Regel auf den kontinuierlichen Kauf von Positionen über längere Zeiträume, unabhängig vom Preis des Projekt-Tokens und der Marktsituation. Krypto-Investitionen erfordern daher, dass sich die Anleger über die Grundlagen eines bestimmten Projekts informieren, bevor sie sich engagieren. Indem sie sich über die grundlegenden Aspekte des Projekts informieren, können Anleger Projekte mit gutem Potenzial auswählen, so dass der Wert des Projekt-Tokens auf lange Sicht steigen kann.

Auch wenn es beim Investieren hauptsächlich darum geht, Positionen zu kaufen und zu halten, versuchen einige Krypto-Investoren, den Markt zu timen. Sie tun dies, indem sie ihre Anlagepositionen kaufen oder verkaufen, indem sie gute Einstiegs- und Ausstiegspunkte vorhersagen. Wenn es zum Beispiel zu einem Kurssturz kommt, möchten Anleger vielleicht mehr Kapital einsetzen und größere Positionen aufbauen. Dennoch gehen Krypto-Investoren in der Regel viel sicherer vor als Krypto-Händler.

Was sind die verschiedenen Arten von Handels- und Investmentstrategien?

Auf dem traditionellen Markt sind die vier häufigsten Handelsstrategien Scalping, Daytrading, Swingtrading und Positionshandel. Sie sind jedoch auch für den Handel mit Kryptowährungen von Bedeutung.

4 Arten von Krypto-Handelsstrategien

• Scalping ist eine der kurzfristigsten Formen des Handels, bei der Händler sekundengenau oder im Minutentakt handeln. Scalping-Händler versuchen, so viele Trades wie möglich zu machen und mit jedem Trade Gewinne zu erzielen. Händler, die Scalping betreiben möchten, müssen Märkte mit engen Spreads und hohem Handelsvolumen wählen.
• Daytrading ist eine Handelsstrategie, bei der Händler innerhalb des Tages handeln und ihre Positionen selten über Nacht halten. Ähnlich wie Scalp Trader erzielen Day Trader ihre Gewinne durch zahlreiche kleinere Trades. Allerdings haben Daytrader mehr Zeit, die Kursbewegungen mithilfe verschiedener technischer Analysetools zu studieren.
• Swing-Trading ist eine Art von Handelsstrategie, bei der Händler ihre Positionen für mehrere Tage bis zu einigen Wochen halten. Die meisten Nutzer, die keine Vollzeithändler sind, können als Swing Trader betrachtet werden.
• Beim Positionshandel geht es um langfristigen Handel, was ihn zu einer einzigartigen Handelsstrategie macht. Positionshändler kümmern sich nicht um kurzfristige Kursschwankungen und konzentrieren sich eher auf Geschäfte über mehrere Wochen, Monate oder Jahre. Auch wenn Positionshändler Investoren zu ähneln scheinen, besteht der Hauptunterschied darin, dass Positionshändler darauf achten, in einen bestimmten Markt ein- und auszusteigen, wenn der Markt steigt und fällt. Im Gegensatz dazu versuchen Investoren, einen Token zu kaufen und zu halten, egal zu welchem Preis.

Arten von Krypto-Investment-Strategien

Für Krypto-Investitionen gibt es die HODL-Strategie. Wie bereits erwähnt, müssen Anleger nur die Token unabhängig vom Preis kaufen (vorzugsweise solche mit hohem Potenzial) und sie langfristig halten. Anleger können auch den Dollar-Kosten-Durchschnittsansatz ausprobieren, indem sie einen Pauschalbetrag in mehrere kleinere Portionen aufteilen und diese in regelmäßigen Abständen investieren. Auf diese Weise können Anleger die pro Token gezahlten Gesamtkosten mitteln und die Risiken beim Kauf und Verkauf von Kryptowährungen reduzieren. Auf der anderen Seite können einige Anleger nach vielversprechenden Projekten mit oder ohne kleine Marktkapitalisierung in Form von Value-Investing bzw. Growth-Investing suchen. Beim Value-Investing wird nach unterbewerteten Projekten mit hohem Potenzial gesucht, während beim Growth-Investing nach Projekten gesucht wird, die Raum für weiteres Wachstum bieten, unabhängig davon, ob sie unterbewertet sind oder nicht.

Der Unterschied zwischen Handels- und Investmentstrategien ist hier klar. Bei einer Daytrading-Strategie beispielsweise halten Händler ihre Aktien oder Kryptowährungen höchstens einen Tag lang, während Anleger bei einer Investmentstrategie ihre Positionen über mehrere Jahre halten.

Handeln vs. Investieren: Welcher Ansatz ist riskanter?

Bei der Frage, welche Methode zur Gewinnerzielung besser ist, ist es wichtig, auf die damit verbundenen Risiken, Kosten und das erforderliche Kapital einzugehen. Krypto-Händler und -Investoren haben ihre eigene Risikotoleranz, die Kosten, die sie zahlen müssen, sind nicht die gleichen, und das für den Handel und die Investition erforderliche Kapital ist unterschiedlich. Die Details sind wie folgt:

• Risikotoleranz: Händler haben in der Regel eine höhere Risikotoleranz als Investoren. Der Handel beinhaltet eine Menge Spekulationen, die manchmal auf Vermutungen oder Zufallsentscheidungen beruhen können. Einige Trades können sogar als Glücksspiel angesehen werden. Außerdem wählen Händler Projekt-Token auf der Grundlage des Preises aus und können nur einige wenige Projekte auf einmal überwachen. Daher gibt es fast keine Diversifikation, was zu einem höheren Risiko führt. Im Gegensatz dazu ist die Risikotoleranz beim Investieren gering, da die Anleger weniger aktiv sein können als beim Handel. Anleger können ihr Portfolio so lange unberührt lassen, wie sie wollen, wenn der Wert des Projekt-Tokens im Laufe der Zeit ansteigt. Aufgrund des langen Zeitrahmens können Anleger auch jedes Projekt frei überwachen und sich dafür entscheiden, verschiedene Projekt-Token zu halten, wodurch eine Diversifizierung des Portfolios erreicht wird. Daytrader haben beispielsweise eine höhere Risikotoleranz, indem sie sich auf bestimmte Aktien oder Kryptowährungen mit hohem Hebel konzentrieren, um von den kleinen Kursbewegungen innerhalb eines Tages zu profitieren. Im Gegensatz dazu setzen Anleger nur selten Hebel ein und sind daher nicht dem Risiko einer Hebelwirkung ausgesetzt.
• Kosten und erforderliches Kapital: Händler neigen dazu, höhere Transaktionskosten zu zahlen, da sie mehr Geschäfte tätigen als Investoren und bei der Realisierung von Gewinnen steuerlichen Verpflichtungen ausgesetzt sind. Außerdem müssen Händler möglicherweise bei jedem Handel größere Geldbeträge handeln, um beträchtliche Gewinne zu erzielen, was bedeutet, dass sie im Vergleich zu Anlegern ein größeres Kapital benötigen. Im Gegensatz dazu benötigen Anleger kein großes Kapital. Stattdessen können sie ihr Kapital schrittweise aufstocken und im Laufe der Zeit mehr Rendite erzielen und werden in der Regel nur dann besteuert, wenn sie ihre Token gegen Fiat-Währung abheben. So richten sich die Kosten von Daytradern in der Regel nach der Anzahl und dem Volumen ihrer Transaktionen, während sich die Kosten von Anlegern nach den Steuern auf ihre Kapitalerträge richten.

Handeln vs. Investieren: Welche Herangehensweise ist profitabler?

In Bezug auf die potenzielle Rentabilität ist der Handel überlegen, da die Obergrenze höher ist. Allerdings ist es sehr viel schwieriger, den Handel zu erlernen und zu beherrschen. Oft kommt es zu Fehleinschätzungen, die zu großen Verlusten statt zu Gewinnen führen können, wenn der Händler nicht vorsichtig ist. Daher müssen Händler einen soliden und zuverlässigen Handelsplan erstellen, der festlegt, wann sie ihre Positionen kaufen oder verkaufen müssen. Um einen solchen Handelsplan zu erstellen, muss ein Händler viel Zeit damit verbringen, sich mit verschiedenen technischen Tools für eine bessere Entscheidungsfindung vertraut zu machen, was viel Zeit in Anspruch nehmen kann. Dennoch können Händler, wenn sie es richtig machen, in kurzer Zeit eine Menge Geld verdienen.

Umgekehrt ist das Investieren unkomplizierter und für die meisten Menschen die bessere Option. Auch wenn die Gewinne geringer sind, hat sich dieser passive Stil des Investierens durch die Buy-and-Hold-Strategie für viele Menschen bewährt.

Wenn zum Beispiel die Transaktionen von Daytradern schnell hintereinander ablaufen, können sie aufgrund der Hebelwirkung, die sie beim Handel einsetzen, hohe Gewinne erzielen. Diese Gewinne können sogar die Gewinne von Anlegern übertreffen, die ihre Positionen langfristig halten: Händler können bis zu 15 bis 20 % pro Woche verdienen, während Anleger das in einem Jahr verdienen. Die überwiegende Mehrheit der Daytrader verliert jedoch mehr Geld als sie verdient, weshalb Daytrading weithin als eher schädlich als nützlich angesehen wird.

Schlussfolgerung

Letztendlich ist es der Nutzer, der entscheidet, wie er sein Kapital einsetzt. Wenn der Nutzer andere Verpflichtungen oder ein geringeres Startkapital hat, kann er sich für das Investieren entscheiden. Wenn der Nutzer über ein ausreichend großes Kapital und genügend Zeit verfügt, kann er den Handel wählen. Der Nutzer kann sogar beide Methoden gleichzeitig nutzen, indem er langfristig in gute, vielversprechende Projekte investiert und mit anderen Projekten herumspielt, um kurzfristig schnelle Gewinne zu erzielen. Allerdings muss der Nutzer verstehen, dass er erfolgreich handeln kann. Sie müssen sich weiterbilden und einen soliden Handelsplan aufstellen. Beim Investieren hingegen muss der Nutzer die Grundlagen verschiedener Projekte recherchieren, um sicherzustellen, dass er nicht in eine Sackgasse gerät.