Ters Omuz – Baş – Omuz (TOBO) Formasyonu Nedir? Nasıl Yorumlanır ve İşlem Yapılır

Özet

• Ters baş ve omuz grafik formasyonu bir yükseliş göstergesidir, yani piyasanın yakında yükseliş trendine girebileceğini işaret eder.
• Yatırımcılar bunu bir düşüş trendinin dibini zamanlamak ve mükemmel zamanda, yani gelen döngünün en düşük fiyatında bir varlık satın almak için kullanır.
• Yaygın olarak en güvenilir formasyonlardan biri olarak bilinse de %100 başarılı olacak diye bir kaide yoktur. Güvenli bir şekilde yorumlayabilmek için, bir işleme girmeden önce fiyatın boyun çizgisi tarafından oluşturulan direncin üzerine çıkmasını beklemek gerekmektedir..

Hisse senedi ya da kripto para sektöründe “ters baş ve omuzlar” terimini duymuş olabilirsiniz. “Baş ve omuzlar dip” formasyonu olarak da bilinen ters baş ve omuzlar grafik formasyonu, bir düşüş trendinin dibini zamanlamanıza ve mükemmel zamanda bir varlık satın almanıza yardımcı olabilir.

Bu, gelecekteki piyasa hareketlerini tahmin etmek için son fiyat modellerini incelemeye dayanan teknik analizin bir parçasıdır. Bu gibi yöntemler yalnızca hızlı kazanç elde etmek isteyen yatırımcılara değil, aynı zamanda uzun vadeli büyüme varlıkları arayan değerli yatırımcılara da yardımcı olur.

Ters Baş ve Omuz Formasyonu Nedir?

Ters baş ve omuz formasyonu bir dönüş formasyonudur.

(Bir ters grafik formasyonu, mevcut trendde bir değişikliğe işaret eder. Tersine dönüş formasyonları yükseliş ya da düşüş yönünde olabilir; yükseliş yönündeki tersine dönüş formasyonları bir yükseliş trendinin başlangıcına işaret ederken, düşüş yönündeki tersine dönüş formasyonları bir düşüş trendinin başlangıcına işaret eder).

Formasyon üç çukurdan oluşur, dıştaki iki çukur benzer yüksekliktedir ve ortadaki çukur en derindir, tıpkı baş aşağı asılmış bir insan başı ve omuzları gibi. Boyun çizgisi formasyonun direnç bölgesini ifade eder.

Ters baş ve omuz formasyonu düşüş trendinden yükseliş trendine dönüşü işaret eder.

Ters baş ve omuz formasyonu (Kaynak: The Balance)

Ters Baş ve Omuzlar Boğa mı Ayı mı?

Ters baş ve omuz çoğu zaman düşüş trendindeki bir paritede görülür, çünkü satıcılar piyasadan çıkmakta ve fiyatların düşmesine neden olmaktadır. Ancak, satıcılar fiyatları her aşağı çektiğinde alıcılar devreye girer. Fiyat birkaç kez en düşük seviyeyi gördükten ve daha aşağı inmeyi başaramadıktan sonra, yükseliş eğilimli alıcılar devreye girerek bir kırılmaya ve yükseliş trendine dönüşe neden olur.

Ters baş ve omuz formasyonu, fiyat boyun çizgisi tarafından oluşturulan direncin üzerine çıktığında teyit edilir. Yatırımcılar daha sonra baş ile boyun çizgisi arasındaki mesafeyi ölçerek ve bunu kırılma noktasına uygulayarak bir fiyat hedefi arayacaklardır.

Ters baş ve omuz formasyonu, standart baş ve omuz formasyonunun ters çevrilmiş halidir.

Standart Baş ve Omuz Formasyonunun Açıklaması

Standart bir baş ve omuz formasyonunda üç tepe bulunur; birinci ve üçüncü tepelerin yüksekliği birbirine yakındır ve ortadaki tepe en yüksek tepedir. İki dış tepe sırasıyla sol omuz ve sağ omuz olarak adlandırılırken, orta tepe baş olarak adlandırılır. Bunlar boyun çizgisini oluşturan piyasa destek seviyesi ile birbirine bağlanır.

Bu formasyon trendin yükselişten düşüşe döneceğini tahmin etmek için kullanılır.

Standart bir baş ve omuz formasyonu (Kaynak: Kurumsal Finans Enstitüsü)

Ters Baş ve Omuz Grafik Formasyonu nasıl okunur?

Ters sol ve sağ omuzların yanı sıra baş (Kaynak: IG)

TOBO formasyonunu yorumlayabilmeniz için, omuzları, başı ve boyun çizgisini tanımlayabilmeniz gerekir (formasyon herhangi bir zaman dilimindeki bir grafikte kullanılabilir):

 1) Sol Omuz (LS)

Bu, bir satış sinyali olduğunu ve piyasanın düşüş eğiliminde olduğunu gösterir. Agresif satışlar nedeniyle fiyat düşer, ancak daha sonra alım baskısı nedeniyle toparlanır ve böylece bir çukur oluşur.

2) Baş

Piyasa düşüş eğilimini sürür. Satıcılar, fiyatın düşmeye devam edeceğine inandıkları için fiyatı agresif bir şekilde aşağı doğru iter. Sonunda, alıcılar agresif bir şekilde fiyatı bir kez daha toparlanma yönünde yukarı çektikçe fiyatı daha fazla aşağı çekemezler. Bu ikinci, daha derin çukuru oluşturur.

3) Sağ omuz (RS)

Satıcılar fiyatı aşağı çekmeye devam ettikçe fiyat bir kez daha düşer. Ancak, fiyatı ikinci dipte olduğu kadar aşağı çekemezler. Agresif alıcılar fiyatı bir kez daha boyun çizgisine doğru yükseltirken, satıcılar daha pasif hale gelir. Fiyat sonunda boyun çizgisini kırar. Bu, alıcıların kontrolü ele aldığına ve düşüş trendinin tersine döndüğüne işaret eder.

Tamamlayıcı bir gösterge olarak, satıcılar daha pasif ve alıcılar daha agresif hale geldikçe formasyonun sonuna doğru alım hacminin artması muhtemeldir.

Bu durum bazen fiyat boyun çizgisini kırmadan önce bile piyasanın düşüşten yükselişe döneceğinin sinyalini verebilir.

Başarısız Ters Baş ve Omuz Grafik Formasyonu Örneği

Öte yandan, başarısız bir ters baş ve omuz formasyonu, fiyat boyun çizgisini kırmayıp tekrar aşağı doğru yöneldiğinde meydana gelir.

Başarısız bir ters baş ve omuz formasyonu; fiyat boyun çizgisini birkaç santim yukarı çeker ve ardından grafiğin sağ tarafında tekrar aşağı düşer (Kaynak: Dehati Trader)

Ters Baş ve Omuz Formasyonu Örneği

Şimdi ters baş ve omuz formasyonunun gerçek hayattaki bir grafikte nasıl görünebileceğine dair birkaç örneğe bakalım.

AUROPHARMA hisse senedi ters baş ve omuz formasyonunun gerçek hayattan bir örneği (Kaynak: Trading View)

Geleneksel borsada Ters Baş ve Omuz Formasyonunun gerçek hayattan bir örneği

Bu örneklerden biri Aurobindo Pharma (AUROPHARMA) hisseleridir. Mart 2018’de hisse senedi fiyatı yaklaşık 625 $’dan 544 $’a düştü ve ardından Nisan 2018’de 623 $’a yükseldi. Bu, grafik formasyonunun sol omzunu oluşturdu.

Daha sonra fiyat aşağıya doğru itilerek 526$ ile daha da düşük bir seviyeye indi ve başın en alt noktasını oluşturdu. Sonunda piyasa toparlandı ve fiyat 630$’da boyun çizgisine ulaştı.

Bunu, 565$’a son bir küçük düşüşten oluşan son çukur takip eder. Son olarak, hisse senedi fiyatı boyun çizgisini 635 dolardan hafifçe kırar.

Ters baş ve omuz formasyonuna sahip Bitcoin kripto para piyasası örneği

Kripto piyasalarında Ters Baş ve Omuz Formasyonunun gerçek hayattan bir örneği

Ters baş ve omuz grafik formasyonunun bir başka örneği de yakın zamanda Bitcoin piyasasından görülebilir. Mayıs 2021’de kripto para biriminin fiyatı yaklaşık 57.500 dolardan 54.000 doların altına düşerek küçük bir sol omuz oluşturdu. Daha sonra yaklaşık 57.000 dolara kadar toparlandı.

Bunu takiben, Bitcoin’in fiyatı 48.000 $ gibi daha derin bir dip seviyeye geriledi ve ayılar ve boğalar piyasayı kontrol etmek için savaşırken yol boyunca birçok değişken dalgalanma yaşandı. Fiyat daha sonra tekrar yaklaşık 55.000 $’a yükseldi ve 53.000 $’a düşerek sağ omzu oluşturdu. Son olarak, fiyat boyun çizgisini kırarak ters baş ve omuz grafik formasyonunu tamamladı.

Bu örnekte görüldüğü gibi, gerçek hayattaki ters baş ve omuz formasyonları her zaman ders kitabı versiyonunu takip etmeyebilir. Bitcoin’in fiyatı, grafik formasyonunu oluştururken bile doğrudan düşüşler ya da yükselişler yerine büyük dalgalanmalar yaşamıştır. Boyun çizgisinin ilk kırılmasından sonra da bir geri çekilme yaşandı. Bu nedenle, piyasanın daha geniş bağlamını ve eğilimlerini incelemek ve bir işleme girip girmeme konusunda zekanızı geliştirmek önemlidir.

Ters Baş ve Omuz Formasyonunda Nasıl İşlem Yapabilirim?

Ters baş ve omuz formasyonunu kullanırken izleyebileceğiniz üç ana yaklaşım vardır:

Muhafazakâr yaklaşım

En muhafazakar strateji, sağ omuzdan sonra fiyatın boyun çizgisinin üzerinde kapanmasını beklemek olacaktır. Bu, fiyatın artık boyun çizgisini aştığının ve muhtemelen yükselmeye devam edeceğinin doğrulanması olarak alınabilir. Bu noktada, traderpiyasa bir sonraki açıldığında bir satın alma emri belirleyebilir. Bunun dezavantajı, tüccarın varlık için daha erken bir satın alma emri vermiş olmasından daha fazla ödeme yapabilmesidir.

Biraz daha az muhafazakar yaklaşım

İlk atılımdan sonra bir geri çekilme olacağı varsayımına dayanarak, boyun çizgisinden biraz daha düşük bir fiyattan bir satın alma emri belirleyin. Bu strateji ile traderlar, hemen işlemeatlamak yerine, geri çekilmenin durup durmadığını ve fiyatın genel bir yükseliş trendinde devam edip etmediğini izleyebilirler. Bununla birlikte, bu tür muhafazakar traderlar, fiyat yalnızca kırılma yönünde hareket ederse ve satın alma emri fiyatlarına ulaşmazsa işlemi kaçırma riskiyle karşı karşıya kalır.

Agresif yaklaşım

Satın alma emrini boyun çizgisinin hemen üzerine ayarlamanız yeterlidir. Bu, fiyat boyun çizgisini aştığında, traderların işleme gireceği ve hızlı bir şekilde yükseliş trendini sürdüreceği anlamına gelir. Bu daha riskli bir stratejidir, çünkü yükseliş gerçek bir atılım olmayabilir. Bazı durumlarda, bu yalnızca yanlış bir satın alma sinyalidir ve fiyat hızla tekrar düşecektir.

Ters Baş ve Omuz Formasyonu ile Güçlü Bir Alım Sinyali Nasıl Belirlenir?

Belirtildiği gibi, ters baş ve omuz formasyonundan yanlış alım sinyalleri gelebilir. Bir alım sinyalinin gücünü belirlemenin bir yolu, ters baş ve omuz formasyonunun oluşmasının ne kadar sürdüğünü gözlemlemektir. Bazı uzmanlar, formasyonun oluşmasının 100 mumdan fazla sürmesinin en iyisi olduğunu belirtmektedir. Alternatif olarak, sadece zaman dilimine bakabilirsiniz. Formasyon, önemli bir birikim ile belirli bir zaman aralığında gerçekleşmelidir. Daha küçük bir ters baş ve omuz formasyonu, özellikle öncesinde uzun bir düşüş trendi varsa, yeterli olmayabilir.

Yukarıda belirtildiği gibi, alım hacminin artması da iyi bir işarettir ve alıcıların piyasayı kontrol ettiğini gösterir.

Kâr Hedeflerinizi Nasıl Belirleyebilirsiniz?

Ters baş ve omuz formasyonunun yaklaşan bir yükseliş trendine işaret ettiğini tespit ettik. Peki fiyatın ne kadar artmasını bekleyebiliriz?

Kâr Hedefi Hesaplamaları

Yaygın bir tahmin, başın yüksek noktası (sol omuzdan sonra veya sağ omuzdan önce) ile başın düşük noktası arasındaki fiyat farkını almaktır. Ardından, ideal kar hedefini elde etmek için bunu mevcut koparma fiyatına ekleyin. Başka bir deyişle:

Başın yüksek noktası – Başın düşük noktası + Kırılımfiyatı = Kar hedefi

Örneğin, kırılım fiyatının 120 $, sol omuzdan sonraki yüksek noktanın fiyatının 115 $ ve başın düşük noktasının 70 $ olduğu varsayımsal bir kripto para birimi düşünün.

165 $ kar hedefi elde etmek için 115 $ – 70 $ + 120 $ kullanabilirsiniz. Bu, kırılma noktasından itibaren fiyatta 45 dolarlık bir artış beklediğiniz anlamına gelir.

İşlem Yapmak İçin Ters Baş ve Omuz Formasyonunu Kullanmanın Artıları ve Eksileri

Trade işlemleri her zaman risk ve ödül payıyla birlikte gelir. İyi bir trader, bir işlem yapmaya karar vermeden önce durumu uzun süre dikkatle izler. Grafik formasyonlarının oluşması zaman alır ve yukarıda da belirtildiği gibi, formasyonu daha uzun bir süre boyunca gözlemlemek en güvenli yoldur.

Gizli yükseliş ve düşüş sapması örnekleri (Kaynak: Phemex)

Avantajı: Ters omuz-baş formasyonu trendin tersine döneceğini tahmin etmede oldukça güvenilirdir

Ters baş ve omuz formasyonunu kullanmanın ana avantajlarından biri, traderlartarafından trendin tersine döneceğini tahmin etmede oldukça güvenilir olarak kabul edilmesidir. Hem hisse senedi hem de kripto para piyasalarında sıklıkla görülen klasik bir formasyondur. Buna ek olarak, analiziniz doğruysa ve piyasalar tahmin ettiğiniz şekilde hareket ederse büyük ölçüde kar edebilirsiniz.

Dezavantajı: Genel bir düşüş trendi içinde gerçekleşir

Bununla birlikte, potansiyel bir dezavantaj, doğası gereği, ters baş ve omuzların genel bir düşüş trendinde gerçekleşmesidir. Bu da düşüş trendinin devam etme olasılığının yüksek olduğu anlamına gelir. Yanlış bir alım sinyaline göre hareket ederseniz, sermaye geri kazanımı için çok az fırsatla sürekli bir düşüş trendi ile karşı karşıya kalırsınız.

Ters Omuz ve Baş Formasyonu Ne Kadar Doğrudur?

Ters baş ve omuz formasyonunun çok güvenilir bir ters dönüş formasyonu olduğu düşünülmektedir çünkü diğer güvenilir ters dönüş formasyonlarında sıklıkla görülen bir dizi temel özelliğe sahiptir.

İlk olarak, formasyon aşağı yönlü bir fiyat hareketi döneminin ardından yukarı yönlü bir fiyat hareketi dönemiyle oluşturulur. Bu önemlidir çünkü mevcut trendin tersine dönmek üzere olduğunu gösterir.

İkinci olarak, formasyonun sol omuz, baş ve sağ omuz olmak üzere üç farklı bölümü vardır. Bu önemlidir çünkü net bir trend değişikliğinin gerçekleşmekte olduğunu gösterir.

Son olarak, formasyon tarihsel olarak piyasadaki önemli dönüm noktalarında görülmüştür ve bu da doğruluğunu daha da artırmaktadır.

Ters baş ve omuz formasyonu çok faydalı bir araç olabilirken, hiçbir formasyonun %100 doğru olmadığını unutmamak önemlidir.

Her zaman yanlış sinyal potansiyeli vardır ve bu nedenle, doğruluğunu teyit etmek için bu formasyonla birlikte diğer teknik göstergeleri kullanmak önemlidir.

Buna ek olarak, ters baş ve omuz formasyonunun yatırımcılar için mevcut olan tek ters dönüş formasyonu olmadığını unutmamak önemlidir.

Aynı derecede doğru olabilecek bir dizi başka formasyon vardır ve bu nedenle, mümkün olan en bilinçli alım satım kararlarını verebilmek için tüm farklı tersine dönüş formasyonlarına aşina olmanız önemlidir.

Sonuç

Teknik analiz piyasa hareketlerini incelemek ve tahmin etmek için iyi bir yoldur ve grafik formasyonları teknik analizin önemli bir parçasıdır. Ters baş ve omuz formasyonu, alım satım kararlarınızı bildirmek için kullanabileceğiniz birçok grafik formasyonundan biridir. Bununla birlikte, işleme girmeden önce daha geniş eğilimleri ve piyasa bağlamını not etmek önemlidir. Zamanla, trade konusundaki bilgi ve deneyiminizi geliştirdikçe, kâr etme şansınız da artacaktır.