마이크론 테크놀로지의 주가는 퀄컴과의 장기 메모리 공급 계약 발표 이후 5.37% 하락했습니다. 예상치 못한 시장 반응에도 불구하고, "백발 주식 신"으로 알려진 세레니티는 이번 하락이 AI 및 메모리 관련 주식에 대한 수요 악화가 아니라 시장의 디레버리징 때문이라고 제안합니다. 세레니티는 AI 산업이 장기 공급 계약을 통해 미래 수요를 계속 확보하고 있어 해당 분야에 근본적인 약점이 없음을 강조합니다. 최근의 시장 조정은 AI 및 메모리 산업의 장기 성장 전망 변화가 아니라 마진 압박과 자본 흐름 조정에 기인한 것으로 보입니다.