La liquidez de los futuros del S&P 500 ha disminuido drásticamente a 5,1 millones de dólares, lo que representa una caída del 61 % por debajo del promedio histórico de 13 millones de dólares, según The Kobeissi Letter. Este nivel de liquidez se acerca al más bajo desde el "Día de la Liberación" de abril de 2025. Los datos de Goldman Sachs sugieren que una liquidez por debajo de los 7 millones de dólares indica estrés en el mercado. El actual entorno de baja liquidez significa que las órdenes grandes pueden impactar significativamente al S&P 500, recordando la volatilidad observada durante el anuncio de aranceles de 2025. Esta situación aumenta la influencia del comercio institucional y sugiere un potencial para una volatilidad extrema en el mercado.