A Diretoria de Execução da Índia (ED) prendeu duas pessoas, Nikunj Pravinbhai Bhatt e Sanjay Kotadia, em conexão com o esquema de criptomoedas BitConnect. O caso envolve acusações de sequestro, extorsão de Bitcoin e lavagem de dinheiro. Relata-se que as vítimas foram forçadas a entregar 2.254 Bitcoins, 11.000 Litecoins e aproximadamente 1,45 bilhão de rúpias em dinheiro. As investigações revelaram que alguns dos Bitcoins extorquidos foram convertidos em Ethereum (ETH) e Tether (USDT) e transferidos por meio de várias carteiras. A ED congelou e apreendeu ativos no valor de cerca de 1,9 bilhão de rúpias, incluindo criptomoedas, ações e dinheiro. Até o momento, o total de ativos apreendidos ou congelados neste caso soma aproximadamente 217 bilhões de rúpias, com a investigação em andamento.