A Delphi Digital destacou uma possível precificação incorreta na avaliação da volatilidade atual do mercado. A empresa observa que, quando a volatilidade implícita (IV) está significativamente abaixo do seu valor justo estimado, especialmente com o Bitcoin em máximas históricas, isso frequentemente precede correções substanciais no mercado. Esse padrão foi observado em outubro passado, apenas quatro dias antes de um grande evento de liquidação. Por outro lado, a Delphi sugere que, quando a IV está notavelmente acima do valor justo, isso geralmente representa uma oportunidade favorável de compra. Atualmente, vários indicadores principais sugerem que a volatilidade está subestimada, com riscos inclinados para o lado positivo.