Do Kwon a été condamné à 15 ans de prison par un tribunal de New York pour son rôle dans la fraude aux investisseurs lors de l'effondrement de la blockchain Terra. Le 11 décembre 2025, Kwon a reconnu deux chefs d'accusation de fraude liés à l'échec de Terra et de son stablecoin UST, ce qui a entraîné une perte de 40 milliards de dollars pour les investisseurs. Le juge Paul Engelmayer a rejeté une proposition de peine de cinq ans, qualifiant le stratagème frauduleux d'« épique » et soulignant les dommages importants causés aux victimes. En plus de sa peine aux États-Unis, Kwon pourrait encourir jusqu'à 40 années supplémentaires de prison en Corée du Sud pour des accusations connexes.