Futures TradFi vs Futures Crypto vs Actions : Quelles différences ?

Comprendre les différences entre les futures TradFi, les futures crypto et le trading d’actions est essentiel avant de choisir comment accéder aux marchés. Bien que ces trois instruments permettent de s’exposer aux variations de prix, leur fonctionnement, leur profil de risque et leurs contraintes diffèrent fortement.

Ce guide explique le mécanisme de chaque produit, ce à quoi vous vous exposez réellement et les principaux compromis à considérer.

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Tableau comparatif rapide : Futures TradFi vs Futures Crypto vs Actions

Qu’est-ce que le trading d’actions ?

Trader des actions consiste à acheter et vendre des parts d’entreprises cotées via des marchés réglementés. Posséder une action signifie détenir une fraction de l’entreprise sous-jacente.

Avec les actions, vous obtenez :

• Propriété — Vous détenez une part de l’entreprise
• Dividendes — Si l’entreprise en verse, vous les recevez
• Droits de vote — Vous pouvez voter lors des assemblées
• Croissance long terme — Vos actions prennent de la valeur si l’entreprise se développe

Exemple : Vous achetez 10 actions Tesla à 250 $ chacune. Si Tesla monte à 300 $, vos actions valent 3 000 $ (gain de 500 $). Si Tesla verse un dividende, vous le touchez.

Limites du trading d’actions :

• Heures limitées — Marchés ouverts uniquement en journée (ex : 9h30-16h US EST)
• Effet de levier limité — Il faut payer le prix complet des actions
• Vente à découvert réglementée — Nécessite d’emprunter des actions, soumis à des restrictions
• Capital minimum élevé — Diversifier exige un capital conséquent

Le trading d’actions est généralement privilégié par les investisseurs long terme recherchant propriété, dividendes et volatilité moindre.

Que sont les futures crypto ?

Les futures crypto sont des contrats dérivés suivant le prix de cryptomonnaies comme Bitcoin ou Ethereum. Vous ne détenez pas l’actif sous-jacent, mais spéculez sur l’évolution des cours.

Sur des plateformes comme Phemex, les futures crypto sont souvent futures perpétuels (c’est-à-dire sans date d’échéance et détenus sans limite de temps).

Avec les futures crypto, vous obtenez :

• Exposition au prix — Votre résultat dépend de l’évolution des cours
• Effet de levier — Ouvrir de grosses positions avec peu de capital (jusqu’à 100x sur certaines paires)
• Achat ou vente — Possibilité de tirer parti de marchés haussiers ou baissiers
• Trading 24/7 — Marché ouvert en continu
• Règlement en USDT — Pas besoin de manipuler la crypto sous-jacente

Exemple : Le BTC cote 100 000 $. Vous pensez qu’il va monter, vous ouvrez une position longue avec 10x de levier et 1 000 $ de marge. Si le BTC prend 5 %, votre position gagne 500 $ (soit +50 % sur votre marge). Si le BTC baisse de 5 %, vous perdez 500 $.

Ce que vous n’obtenez PAS :

• ❌ Vous ne détenez pas de Bitcoin
• ❌ Pas de récompense de staking
• ❌ Pas d’airdrop ou de fork

Points clés :

• Taux de financement — Paiements périodiques entre longs et shorts pour aligner le prix future sur le spot
• Liquidation — Si votre marge est insuffisante lors d’un mouvement défavorable, la position est clôturée automatiquement
• Mark price — Les liquidations s’appuient sur le prix indicatif pour éviter toute manipulation

Les futures crypto s’adressent généralement aux traders actifs à l’aise avec le levier et la volatilité court terme.

Que sont les futures TradFi ?

Les futures TradFi sont des contrats dérivés liés à des actifs financiers traditionnels : actions, indices ou matières premières comme l’or ou l’argent. Ils reprennent le fonctionnement des futures tout en répliquant le marché traditionnel.

Sur Phemex, les futures TradFi permettent de trader Tesla, Apple, Nvidia, or (XAU), argent (XAG) avec le même outil et la même marge USDT que les futures crypto.

Avec les futures TradFi, vous obtenez :

• Exposition au prix d’actifs traditionnels (actions, métaux précieux)
• Trading 24/7 — Possibilité de trader Tesla même à 3h du matin
• Effet de levier — Même logique que pour les futures crypto
• Achat ou vente — Profiter des hausses comme des baisses
• Marge unifiée — Utiliser votre solde USDT à la fois sur crypto et TradFi

Exemple : Tesla cote 250 $ sur le NYSE. Vous pensez que le titre va monter après les résultats. Vous ouvrez une position longue sur les futures TradFi Phemex avec 10x de levier. Si Tesla passe à 270 $, vous profitez de la hausse de 20 $ (ajusté selon la taille et le levier), sans avoir jamais possédé d’actions.

Ce que vous n’obtenez PAS :

• ❌ Vous ne possédez pas d’actions Tesla
• ❌ Pas de dividendes
• ❌ Pas de droits de vote
• ❌ Pas de protection actionnaire

À retenir : Les futures TradFi offrent une exposition au prix, pas à l’investissement. Vous spéculez sur la direction du marché, sans investir dans l’entreprise.

Les futures TradFi sont utilisés par les traders souhaitant accéder aux marchés traditionnels avec une approche flexible.

Analyse approfondie : Explication des différences clés

1. Propriété vs Spéculation

C’est la différence fondamentale.

Avec les actions, vous êtes investisseur. Avec les futures (crypto ou TradFi), vous êtes « trader ». Cette distinction a des conséquences fiscales, sur la durée de détention et la relation à l’actif sous-jacent.

2. Heures de trading

L’un des avantages majeurs des futures TradFi est la possibilité de trader des actifs traditionnels à toute heure. Si une information tombe à 2h du matin, vous pouvez réagir immédiatement.

Remarque : La liquidité des futures TradFi peut être plus faible hors des horaires d’ouverture habituels des marchés traditionnels (spreads plus larges, découverte de prix moins active).

3. Effet de levier et efficacité du capital

Les futures permettent de prendre des positions importantes avec peu de capital. Cela amplifie gains ET pertes.

Comparaison :

• Actions : Acheter 10 000 $ de Tesla nécessite 10 000 $
• Futures TradFi : Pour s’exposer à 10 000 $ de Tesla, il suffit parfois de 500 à 1 000 $ en marge (selon le levier)

Cette efficacité attire les traders actifs, mais appelle à une gestion stricte du risque.

4. Vente à découvert

Sur futures, la vente à découvert est aussi simple que l’achat. Il n’y a rien à emprunter. Cela offre plus de flexibilité pour tirer parti des marchés baissiers ou protéger votre portefeuille.

5. Dividendes et actions corporate

Si vous détenez une action Apple et qu’un dividende de 0,25 $ est versé, vous le touchez. Avec un future TradFi Apple, vous ne touchez rien. Le dividende peut influencer le prix du contrat, mais aucun versement ne vous est accordé.

6. Règlement et marge

Sur Phemex, crypto et futures TradFi utilisent la même logique de marge USDT. Votre solde sert pour tous les produits, sans transfert.

7. Profil de risque

Le trading sur futures comporte plus de risques que l’investissement en actions en raison du levier. Un mouvement défavorable de 10 % sur une position à 10x élimine toute la marge. En actions, une baisse de 10 % réduit la valeur du portefeuille d’autant.

Quand utiliser chaque produit ?

Privilégier les actions si :

• Vous souhaitez posséder une entreprise
• Vous ciblez la constitution de patrimoine long terme
• Vous attendez des dividendes
• Vous préférez le risque modéré sans levier
• Les heures limitées ne vous gênent pas

Privilégier les futures crypto si :

• Vous souhaitez spéculer sur les cours crypto avec levier
• Vous cherchez à profiter de la baisse (vente à découvert)
• Vous avez besoin d’un marché ouvert 24/7
• Vous souhaitez couvrir vos positions crypto
• Vous comprenez et gérez le risque de liquidation

Privilégier les futures TradFi si :

• Vous cherchez une exposition actions/or sans compte en bourse
• Vous souhaitez trader des actifs traditionnels 24/7
• Vous cherchez à utiliser du levier sur des actifs classiques
• Vous voulez diversifier un portefeuille axé crypto
• Vous êtes trader actif (pas investisseur long terme)

Comment trader les futures TradFi sur Phemex

1. Connectez-vous à votre compte Phemex
2. Accédez à Futures → TradFi
3. Choisissez une paire (actions ou métaux précieux)
4. Sélectionnez Acheter (long) ou Vendre (short)
5. Définissez levier, type d’ordre et quantité
6. Passez votre ordre et gérez votre position

Votre solde USDT fonctionne pour crypto et futures TradFi. Aucun compte ou transfert supplémentaire requis.

Commencer à trader les futures TradFi

Foire aux questions

Quelle est la principale différence entre futures TradFi et actions ?

Les actions donnent la propriété de l’entreprise, y compris dividendes et droit de vote. Les futures TradFi procurent uniquement une exposition au prix, sans possession réelle.

Puis-je toucher des dividendes avec les futures TradFi ?

Non. Les dividendes sont versés aux actionnaires. Les traders sur futures TradFi ne possèdent pas d’actions, donc ne touchent rien.

Les futures TradFi sont-ils disponibles 24/7 ?

Oui. Contrairement aux marchés d’actions, les futures TradFi sur Phemex peuvent être tradés en continu. Attention, la liquidité peut baisser hors horaires du marché traditionnel.

Quel est le plus risqué : futures crypto ou TradFi ?

Les deux comportent des risques similaires liés au levier et à la liquidation. Les futures crypto présentent souvent plus de volatilité, tandis que les futures TradFi peuvent manquer de liquidité hors horaires. Dans les deux cas, la gestion du risque est essentielle.

Dois-je utiliser les futures TradFi ou acheter des actions réelles ?

Cela dépend de vos objectifs. Les futures TradFi conviennent au trading court terme avec levier. L’achat d’actions est adapté à l’investissement long terme, aux dividendes et à la propriété.

Puis-je couvrir mon portefeuille actions avec des futures TradFi ?

Oui. Si vous avez des actions en portefeuille et anticipez une baisse, vous pouvez ouvrir une position short sur futures TradFi pour couvrir. Cela demande une maîtrise des produits et du sizing.

Points clés à retenir

Comprendre ces différences vous aide à choisir la solution adaptée à votre stratégie. Les actions s’adressent aux investisseurs. Les futures aux traders. Les futures TradFi font le lien entre crypto et marchés traditionnels — accès aux actions et à l’or avec les outils que vous connaissez.

Découvrir le trading sur Phemex

Le trading de futures comporte un risque élevé de pertes. L’effet de levier amplifie gains et pertes. Cet article a un but éducatif et ne constitue pas un conseil financier. Évaluez vos risques avant de trader.