Ликвидность фьючерсов на S&P 500 резко снизилась до 5,1 миллиона долларов, что на 61% ниже исторического среднего показателя в 13 миллионов долларов, согласно данным The Kobeissi Letter. Этот уровень ликвидности приближается к самому низкому с апреля 2025 года, «Дня освобождения». Данные Goldman Sachs указывают, что ликвидность ниже 7 миллионов долларов свидетельствует о рыночном стрессе. Текущая среда низкой ликвидности означает, что крупные ордера могут значительно влиять на индекс S&P 500, напоминая волатильность, наблюдавшуюся во время объявления тарифов в 2025 году. Эта ситуация усиливает влияние институциональной торговли и указывает на возможность экстремальной рыночной волатильности.