Волатильность рынка часто резко возрастает во время заседаний Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC), поскольку трейдеры внимательно следят за «разрывом сюрприза» — разницей между ожидаемыми и фактическими заявлениями по политике. Язык, используемый центральным банком в своих коммуникациях, может значительно влиять на реакции рынка, поскольку инвесторы интерпретируют эти сигналы для корректировки своих стратегий. Кроме того, реакции между различными активами, когда движения на одном рынке влияют на другие, способствуют краткосрочной волатильности, наблюдаемой во время этих заседаний.