Движения цены Биткоина всё больше определяются рынком деривативов, как отмечается в недавнем отчёте CoinGlass. Объёмы торгов фьючерсами, бессрочными контрактами и опционами превосходят объёмы на спотовом рынке, даже во время значительных колебаний цен. Этот сдвиг указывает на то, что использование кредитного плеча и хеджирование теперь оказывают большее влияние на формирование краткосрочных трендов, чем прямые покупки или продажи. В отчёте также отмечается, что рыночный сентимент остаётся хрупким, с потенциальными рисками внезапного снижения кредитного плеча и увеличения волатильности из-за корректировок позиций. Это подчёркивает растущее влияние деривативов на динамику цены Биткоина, поскольку трейдеры используют сложные стратегии в условиях нестабильного рынка.