PnL, kâr ve zarar anlamına gelir ve gerçekleştirilebilir veya gerçekleştirilmeyebilir. Bir traderın pozisyonlarının değerindeki değişikliği tanımlamak için kullanılabilir. Açık pozisyonlarınız olduğunda, PnL’niz gerçekleşmemiştir, yani piyasa hareketlerine yanıt olarak hala değişmektedir. Pozisyonlarınızı kapattığınızda, gerçekleşmemiş PnL, gerçekleşmiş PnL olur.
Gerçekleşmiş ve Gerçekleşmemiş Kâr ve Zarar (PnL)
Gerçekleşmiş Kâr ve Zarar (PnL) Nedir?
Gerçekleşen PnL, kapanış fiyatınız ve giriş fiyatınız baz alınarak hesaplanır. Gerçekleşen PnL, kapalı pozisyonlardan kaynaklanan kar veya zararı ifade ettiğinden, işaret fiyatı ile doğrudan ilişkisi yoktur, sadece emirlerin uygulanan fiyatı ile ilgilidir.
Gerçekleşmemiş Kâr ve Zarar (PnL) Nedir?
Gerçekleşmemiş PnL ise sürekli değişiyor ve tasfiyelerin birincil itici gücüdür. Bu nedenle, gerçekleşmemiş PnL hesaplamasının doğru ve adil olmasını sağlamak için işaret fiyatı kullanılır. PnL her zaman uzlaşma para biriminde gösterilir.
Gerçekleşen Kâr ve Zararın (PnL) hesaplanma süreci, sahip olduğunuz vadeli işlem sözleşmesinin türüne göre değişir. Aşağıda, olası tüm sözleşme türlerine ilişkin tüm formüller bulunmaktadır.
Kâr ve Zarar (PnL) Hesaplamaları
Ters Vadeli İşlem Sözleşmesi Uzun Pozisyon
Formülü açıklamak için bu örneklerde BTCUSD Ters Vadeli işlem Sözleşmesini baz alacağız.
Bu tür bir vadeli işlem sözleşmesi için PnL şu şekilde hesaplanır:
PnL = Açılış Değeri – Kapanış Değeri = [(Sözleşme Miktarı x Sözleşme Büyüklüğü)/Açılış Fiyatı] – [(Sözleşme Miktarı x Sözleşme Büyüklüğü)/Kapanış Fiyatı].
Örneğin, yatırımcı 6000 USD fiyattan 1000 BTCUSD vadeli işlem sözleşmesi aldıktan sonra bunları 7000 USD fiyattan sattığında elde edeceği kâr şu şekilde hesaplanır:
[(1000 x 1)/6000] – [(1000 x 1)/7000] = 0.0238 BTC
Ters Vadeli İşlem Sözleşmesi Kısa Pozisyon
Ters Vadeli İşlem Sözleşmesi Kısa Pozisyonu için PnL şu şekilde hesaplanır:
PnL = Kapanış Değeri- Açılış Değeri = [(Sözleşme Miktarı x Sözleşme Büyüklüğü)/Kapanış Fiyatı] – [(Sözleşme Miktarı x Sözleşme Büyüklüğü)/Açılış Fiyatı]. Örneğin, yatırımcı 6000 USD fiyattan 1000 BTCUSD vadeli işlem sözleşmesi sattıktan sonra bunları 5000 USD fiyattan aldığında elde edeceği kâr şu şekilde hesaplanır:
[(1000 x 1)/5000] – [(1000 x 1)/6000] = 0.0333 BTC
Doğrusal Vadeli İşlem Sözleşmesi Uzun Pozisyon
Doğrusal Vadeli İşlem Sözleşmesi formülünü açıklamak için bu örneklerde ETHUSD ve XRPUSD Doğrusal Vadeli işlem Sözleşmelerini baz alacağız. Doğrusal Vadeli İşlem Sözleşmesi Uzun Pozisyonu için PnL şu şekilde hesaplanır:
PnL = Kapanış Değeri – Açılış Değeri = Sözleşme Miktarı x Sözleşme Büyüklüğü x Kapanış Fiyatı – Sözleşme Miktarı x Sözleşme Büyüklüğü x Açılış Fiyatı
Örneğin, yatırımcı 120 USD fiyattan 500 ETHUSD vadeli işlem sözleşmesi aldıktan sonra bunları 130 USD fiyattan sattığında elde edeceği kâr şu şekilde hesaplanır:
PnL = 500 x 0.005 x 130 – 500 x 0.005 x 120 = 25 USD
Doğrusal Vadeli İşlem Sözleşmesi Kısa Pozisyon
Doğrusal Vadeli İşlem Sözleşmesi Kısa Pozisyonu için PnL şu şekilde hesaplanır:
PnL = Açılış Değeri- Kapanış Değeri = Sözleşme Miktarı x Sözleşme Büyüklüğü x Açılış Fiyatı – Sözleşme Miktarı x Sözleşme Büyüklüğü x Kapanış Fiyatı
Örneğin, yatırımcı 0.15 USD fiyattan 500 XRPUSD vadeli işlem sözleşmesi sattıktan sonra bunları 0.14 USD fiyattan aldığında elde edeceği kâr şu şekilde hesaplanır:
PnL = 500 x 5 x 0.15 – 500 x 5 x 0.14 = 25 USD
